【精誠數報/大數據中心】19Q2營收94.8億元，QoQ+37.2%，YoY+35.4%，成長主因機箱業務有專案拉貨挹注獲利方面，因營收規模放大，機箱組裝業務良率提升，有助營益率轉佳，預估稅淨利2.6億QoQ+47.2%，YoY+48.2%，EPS0.75元。

19Q3因邁入傳統旺季，且華為手機可望於10月推出，Q3末將啟動備貨潮，預估營收101.0億元，QoQ+6.5%，YoY+32.6%，預估稅後淨利3.2億元，QoQ+20.2%，YoY+69.5%，EPS0.90元，營運將具旺季表現。

2019年在華為基地台、華為手機雙重貢獻，且機箱業務營收規模放大下，預估奇鋐全年EPS3.08元，YoY+52.9%，營運明顯轉佳。目前股價約13.0X19(F)PER，位於公司近5年9~18X區間中間，考量營運邁入旺季，獲利將轉佳，故給予「逢低買進」投資評等，6個月目標價49元(16X19(F)PER)。

資料來源:兆豐投顧 2019.07.10